Pour rembourser ses dettes étudiantes, il est judicieux de faire preuve d'ingéniosité. Programmes d'annulation de la dette, remboursement par l'employeur, refinancement : il existe de nombreuses solutions pour réduire le coût total du remboursement.
Mais serait-il plus avantageux de rembourser ses prêts étudiants au moyen d'une marge de crédit personnelle plutôt que de refinancer un prêt étudiant ? Ce serait assurément une solution originale. Certains emprunteurs pourraient toutefois estimer que cela leur permet de réaliser des économies tout en bénéficiant d'une plus grande flexibilité de remboursement.
Faut-il opter pour une ligne de crédit personnelle ou un refinancement de prêt étudiant ? Cet article explique pourquoi les prêts étudiants privés sont généralement plus avantageux qu’une ligne de crédit personnelle pour réduire le taux d’intérêt de votre prêt étudiant.
Qu'est-ce qu'une ligne de crédit personnelle ?
Une marge de crédit personnelle est un crédit renouvelable. C'est un type de dette similaire à une carte de crédit ou à une marge de crédit hypothécaire. Lorsqu'un emprunteur obtient une marge de crédit personnelle, il peut emprunter jusqu'à un montant maximal déterminé (par exemple, 1 040 030 000 €). Les intérêts ne sont calculés que sur le montant utilisé. Une marge de crédit personnelle permet généralement de financer la plupart des achats.
Par exemple, un emprunteur qui utilise $10 000 sur une ligne de crédit ne paiera d'intérêts que sur les $10 000 empruntés. Il ne paiera pas d'intérêts sur la totalité de la limite de crédit de $30 000. Lorsque l'emprunteur rembourse sa ligne de crédit, la limite de crédit restante augmente.
Les taux d'intérêt des lignes de crédit personnelles sont similaires à ceux des prêts personnels. Certaines personnes peuvent bénéficier de taux préférentiels. Cependant, la plupart du temps, les taux d'intérêt se situent dans les deux chiffres. Souvent, le taux d'intérêt d'une ligne de crédit personnelle est variable, ce qui signifie qu'il peut fluctuer en fonction des conditions du marché.
Qu'est-ce que le refinancement de prêt étudiant ?
Le refinancement d'un prêt étudiant consiste à contracter un prêt étudiant privé pour rembourser un autre prêt étudiant. Un prêt étudiant privé reste un prêt d'études et est généralement un prêt à tempérament.
Avec les prêts à tempérament, les emprunteurs qui respectent les échéances de paiement convenues remboursent leurs prêts étudiants dans un délai déterminé. Le montant des mensualités et le taux d'intérêt sont généralement fixes pour toute la durée du prêt.
Ligne de crédit personnelle ou refinancement de prêt étudiant
Une ligne de crédit personnelle et un prêt étudiant privé constituent tous deux une dette privée. Ils servent tous deux à financer des études. Toutefois, ces deux options de prêt présentent des différences notables en matière d'utilisation, de remboursement, de fiscalité, de cote de crédit et de faillite.
Utilisations
Une ligne de crédit personnelle peut servir à presque tout. Vous pourriez l'utiliser pour financer des travaux de rénovation, rembourser vos dettes de carte de crédit et peut-être même rembourser une partie ou la totalité de vos prêts étudiants.
Toutefois, la banque peut interdire aux emprunteurs de l'utiliser pour rembourser leurs prêts étudiants. Les restrictions d'utilisation varient d'une banque à l'autre.
Par exemple, Student Choice propose une ligne de crédit personnelle pour les études comme alternative aux prêts étudiants classiques.
En revanche, les prêts étudiants privés peuvent permettre cela. seulement Utilisez-les pour rembourser vos prêts étudiants existants. Vous ne pouvez pas inclure d'autres dettes dans un refinancement de prêt étudiant.
Paiement
Les prêts étudiants privés sont souvent des prêts à tempérament à taux d'intérêt fixe. Cela signifie que vos mensualités seront fixes pendant une période déterminée. Passé ce délai, votre prêt sera entièrement remboursé.
À l'inverse, une ligne de crédit personnelle est une forme de crédit renouvelable. Son taux d'intérêt est susceptible de varier. Le paiement minimum peut ne pas aboutir au remboursement pendant la phase initiale du prêt. Les emprunteurs souhaitant se désendetter de leurs prêts étudiants devraient envisager de payer plus que le minimum afin de réduire les frais d'intérêt.
Conséquences fiscales
Lorsque vous comparez une ligne de crédit personnelle au refinancement d'un prêt étudiant, vous devrez prendre en compte quel type de dette vous permettra de réaliser le plus d'économies sur votre facture fiscale.
Les emprunteurs de prêts étudiants peuvent bénéficier d'une déduction fiscale sur les intérêts de leurs prêts pouvant atteindre 1 400 000 $ par an. Cet avantage fiscal représente une excellente façon d'économiser plusieurs centaines de dollars chaque année. Toutefois, cette déduction ne s'applique qu'aux intérêts des prêts étudiants admissibles.
Prêts étudiants admissibles Il s'agit de prêts destinés exclusivement à couvrir les frais de scolarité. Les prêts doivent être :
- Pour le contribuable, son conjoint ou la personne à charge qui est étudiant.
- Pour l'enseignement dispensé pendant la période scolaire où l'élève était admissible.
- Les frais de scolarité doivent être réglés dans un délai raisonnable, avant ou après l'obtention du prêt.
Les prêts étudiants privés répondent toujours à cette exigence. Ils sont accordés uniquement pour couvrir les frais de scolarité liés à la période passée par un étudiant admissible à l'école.
En théorie, une ligne de crédit personnelle peut être considérée comme un prêt étudiant. Cependant, l'emprunteur peut avoir des difficultés à prouver que ces trois conditions sont remplies au moment de la souscription.
Et si vous utilisez votre ligne de crédit personnelle pour payer d'autres dépenses, elle ne sera certainement pas admissible.
Conséquences sur la cote de crédit
Lorsque vous utilisez une ligne de crédit personnelle, votre taux d'utilisation du crédit augmente. Et tout comme l'utilisation d'une carte de crédit, cela peut nuire à votre cote de crédit.
En règle générale, il est conseillé de limiter votre taux d'utilisation du crédit renouvelable. Heureusement, votre cote de crédit ne fera qu'augmenter à mesure que vous réduirez votre limite de crédit.
À l'inverse, les prêts étudiants sont des prêts à tempérament. Tant que vous remboursez vos prêts comme convenu, l'impact sur votre cote de crédit sera neutre ou positif.
Effets de la faillite
En théorie, les prêts étudiants sont libérables en cas de faillite. Mais l'emprunteur doit prouver qu'il ou elle est confronté(e) à un préjudice excessif, ce qui peut s'avérer difficile (Mais ce n'est pas impossible) à prouver devant le tribunal.
En revanche, une ligne de crédit personnelle peut souvent être effacée en cas de faillite. Toutefois, un juge des faillites peut exiger le remboursement de la ligne de crédit si celle-ci est considérée comme un prêt étudiant. Il est donc déconseillé de tenter de refinancer son prêt à la dernière minute avant de déposer une demande de faillite dans l'espoir de le rembourser.
Quel type de financement devriez-vous choisir ?
En règle générale, il est déconseillé aux emprunteurs d'utiliser une marge de crédit personnelle pour rembourser leurs prêts étudiants. Bien que cela puisse offrir une légère opportunité d'arbitrage des taux d'intérêt, les conséquences fiscales et en matière de crédit seront probablement plus importantes que les avantages.
Alors, le refinancement des prêts étudiants est-il la meilleure option pour la plupart des gens ? Pas si vite. Bien que cet article parte du principe que l’emprunteur souhaite refinancer, cette solution n’est peut-être pas la plus avantageuse pour les emprunteurs de prêts étudiants fédéraux. En effet, refinancer un prêt étudiant fédéral entraîne la perte d’accès à des dispositifs tels que les plans de remboursement indexés sur le revenu (IDR), les programmes d’annulation de dette et d’autres avantages fédéraux.
Si vous avez des prêts étudiants fédéraux, vous devrez faire preuve de prudence avant d'envisager un refinancement. Découvrez comment déterminer si le refinancement de vos prêts étudiants est une option adaptée à votre situation.
